Reportes Financieros y Tension Geopolitica

Que paso la semana pasada ?

📉 Recortes de tasas de la Fed: "El viernes, los operadores de futuros de fondos federales ajustaron sus proyecciones y redujeron las expectativas de múltiples recortes de tasas de interés por parte de la Fed para el próximo año. Actualmente, solo se estima un 29.8% de probabilidad de que se produzcan al menos cuatro recortes de un cuarto de punto para octubre de 2025, en comparación con el 85.7% de hace un mes." (MarketWatch)

📊 El trump trade se regreso a negativo: "El Nasdaq 100 (^NDX) ha perdido casi todas las ganancias acumuladas. El S&P 500 cerró el viernes por debajo del nivel registrado tras las elecciones, mientras que el índice de pequeñas empresas Russell 2000 (^RUT), que había subido más del 9% tras la victoria de Trump, ahora ha cedido casi la mitad de esas ganancias." (Yahoo Finance)

💰 Bitcoin alcanza un nuevo máximo, Bitcoin alcista sigue : "Bitcoin superó el miércoles la barrera de los $90,000, alcanzando un récord histórico en medio de un rally que no muestra signos de desaceleración, impulsado por las expectativas de que la presidencia de Donald Trump favorecerá el mercado de criptomonedas." (Reuters)

Que esperamos esta semana entrante ?

💻 Resultados de Nvidia: "Nvidia domina prácticamente el mercado de chips de alta gama y equipos relacionados, esenciales para el desarrollo de la inteligencia artificial. Sus chips H100, H200 y el próximo Blackwell son más rápidos y eficientes que los CPUs tradicionales que suelen usarse en los centros de datos." (The Street)

🏡 Datos del mercado inmobiliario:  "Los datos del mercado de la vivienda que se publicarán esta semana pondrán el foco en un sector de la economía que sigue enfrentando dificultades debido a las altas tasas hipotecarias. La encuesta de confianza de constructores, que se divulgará el lunes, mostrará si los contratistas están planeando más construcciones, mientras que los informes sobre inicios de viviendas y permisos de construcción del martes ofrecerán una visión del volumen de proyectos en desarrollo." (Investopedia)

📈 ¿Una prueba para el mercado?:  "El reciente repunte del mercado bursátil, que parecía muy sólido hace apenas unos días, enfrenta un desafío importante. Los principales índices y acciones líderes podrían recuperarse rápidamente, pero en este momento los inversionistas deben reconocer un posible cambio en el comportamiento del mercado." (Investors.com)

Como se comportan los mercados

📉 Futuros de índices bursátiles

La semana pasada, el mercado de valores registró un leve retroceso, cediendo parte de las ganancias obtenidas tras las elecciones.

El S&P 500 cayó aproximadamente un 2% durante la semana, aunque sigue acumulando un sólido aumento de más del 23% en lo que va del año y un 1% de ganancia desde las elecciones en Estados Unidos.

El índice de precios al consumidor (CPI) de octubre estuvo en línea con las expectativas, señalando una tendencia continua a la baja en la inflación. No obstante, componentes específicos como vivienda, alquiler y seguros de vehículos han mostrado una mayor persistencia en las presiones de precios.

A pesar de estos desafíos, hay optimismo de que la inflación se acerque gradualmente al objetivo del 2% establecido por la Fed en los próximos meses y se estabilice en un rango de entre el 2-3% a largo plazo.

La incertidumbre en torno a la política, especialmente con respecto a los aranceles, ha generado cierta cautela en el mercado. Aunque los aranceles pueden afectar a los consumidores, los datos históricos indican que su impacto inflacionario a largo plazo, en especial para aranceles específicos, es limitado.

A medida que entramos en un período estacionalmente fuerte para las acciones, los fundamentos económicos positivos continúan respaldando el mercado alcista actual.

Si bien la incertidumbre política puede provocar episodios de volatilidad, la capacidad del mercado para superar estos retos dependerá del crecimiento económico sostenido y de la inflación controlada.